【背景新闻】 美国银行业正逐渐在信用卡发放和授信额度上“收紧裤腰带”，让普通消费者在次贷危机后面临新的信用卡危机。根据美联储最新数据显示，美国人的信用卡债务高达9000亿美元，进行信用咨询的美国人人均持卡数量达7张之多。美部分银行和金融公司近日向政府提议，要求免除信用卡用户的部分债务。

　　专家支持：中央财经大学校长助理 史建平

　　辽宁省社科院金融研究所所长 张献和

　　由于美国信用卡持有人违约增多，信用卡发放机构在今年上半年已经被迫冲销了约210亿美元的信用卡坏账，但目前信用卡违约的状况仍在持续恶化，金融危机正向信用卡领域扩展。

　　美国信用卡危机的新问题爆发出来，它可能成为继次贷后的又一颗“炸弹”，再次冲击美国的金融体系和经济。人们不仅关心这个金融危机中的新动态，也关注着其是否会传导至国内的信用卡市场，会给我们什么实质影响？

　　信用卡危机为何发生？

　　信用卡是美国人生活及美国经济的重要组成部分。美国人申请信用卡的门槛较低，无需财产抵押，公民只要有身份证明即可申请不同额度信用卡。

　　上世纪末以来，美国消费主义盛行，多年来一直依赖扩张信贷和提前消费推动经济增长。研究显示，扣除消费后的美国个人储蓄率从1981年的12%降至目前几近于零的水平，而收入中用于偿还债务的比率却不断上升。由于储蓄偏低，美国居民大多数依赖消费信贷或分期付款应付消费。

　　美国人的这种消费方式，立足于他们认为社会保障制度完备，自己收入来源平稳，美国人平常也很在乎自己的信用状态，因为信用污点会给他们日常生活带来诸多麻烦。

　　在经济一帆风顺时，信用卡持卡人违约个案及银行撇账都极少发生，信用卡业务因而成为美国金融机构低风险高回报的银行业务之一。然而，次贷危机的爆发和扩散改变了这一状况，随着美国楼市反复向下调整，不少供楼的居民因没钱供楼而改用信用卡透支支付供楼款，由此恶性循环，最终因无钱还信用卡透支款而导致信用卡危机爆发。

　　此外，因金融危机影响失业率上升，也导致美国居民信用卡拖欠比率逐渐上升。

　　信用卡“毒账”危害不轻

　　虽然与次贷的规模相比，美国人信用卡上9000多亿美元的债务数目相对于11.9万亿美元按揭市场只是较小的一部分，但信用卡债务的危险程度仍然不可轻视。

　　一些银行将不同信用卡应收账款证券化，卖给对冲基金和退休基金等机构投资者。通过这种方法，大型发卡商出售了近70%的信用卡债务，而现在愿意接收这些债务的买家越来越少。以华盛顿互惠银行为例，其信用卡业务组合中，45%属于次贷。

　　美国第二大发卡商美国银行的情况也不乐观。它10月6日的业绩披露显示，在其1840亿美元信用卡组合中，30亿美元已成坏账，比上年大增50%。再加上次贷及其他财务问题的困扰，它不得不将股息分红减半，并宣布发行100亿美元的新股。但市场拒绝了美银的新股发行。

　　消费是经济发展的支柱，对美国人而言，这种表现最为明显，信用卡可谓是消费的支柱。有数据表明，美国经济70%是靠私人消费支撑，虽然这建立在债务之上。现在这个支柱出现动摇，不仅对美国经济是个打击，不断上升的信用卡违约率，也意味着次贷所带来的信用违约问题还在继续恶化，如果出现全面的信用危机，可能会有更多金融机构的流动性被摧毁并出现更多的问题。

　　中国和美国信用卡有啥差别

　　相对于美国信用卡审核和监管的宽松，国内信用卡审核风险防范意识强多了，卡的功能和发放机制与国外也有较大区别。

　　首先，国内信用卡发放审核较严，把偿还能力作为一个主要条件，而后给予其收入相当的授信额度，金卡客户约5万元，普通客户只能几千元不等，比如担保人制度，使信用审核时风险可控；其次，居民有钱后消费的消费观念，以及银行一个月的免息还款期等规定，使消费者常把信用卡当作一种临时性支付工具，而不是真正意义的“无抵押贷款”。

　　国内信用卡市场影响不大

　　截至去年年底，我国有银行卡16亿张，平均持卡仅1.2张，这其中大量是储蓄卡（借记卡），可以透支消费的信用卡持有比例小得可怜。再者，国内持信用卡的群体主要集中于中青年、相对富裕群体，资金安全性能高。

　　但需要提醒的是，国际金融危机可能引起全球经济衰退，也会一定程度传导到我们的经济领域，此前一些审核合格的信用卡用户，不排除因失业、收入减少等发生信用卡拖欠和坏账。总体来说，不利影响还是非常有限的。

　　沈阳九成银行卡“休眠”

　　“我身上有两张信用卡，一年用不上五次，都是为朋友完成任务办的‘人情卡’，自己也是刷卡消费一族，但平时还是习惯用自己的活期储蓄卡买东西”，在沈阳一家合资企业工作的郭靖说。

　　郭靖称之所以不习惯用信用卡，除了嫌还款麻烦的原因外，主要是担心自己忘了还款期限，不经意发生欠账和利息，进而影响个人信用记录。

　　来自银联辽宁分公司的统计显示，目前全省银行卡发卡量不到4000万张；其中沈阳地区发卡量约1700万张，但在这些银行卡中，只有12%的银行卡有过用卡记录，这就意味着沈阳近九成银行卡处于休眠闲置状态。

　　金融专家认为，银行卡发行上注重跑马圈地，却忽视了低使用率并不能给其带来收益增加，而且导致资源大量浪费。